Trading: ¿Qué es y cómo funciona?

La inflación, el encarecimiento de la vida y, en menor medida, otros motivos han hecho que el interés por los mercados haya crecido mucho en los últimos años. A ello también han contribuido la digitalización y el fácil acceso a plataformas de inversión. En este contexto, el trading es cada vez más popular frente a la inversión tradicional, pero exige formación, disciplina y una buena gestión del riesgo. Veamos qué es el trading y cómo funciona, sus tipos, ventajas y peligros.

¿Qué es el trading?

El trading es la compraventa de activos financieros con el objetivo de obtener beneficios a corto, medio o, incluso, muy corto plazo. El término procede del inglés trading, que significa “comercio” o “intercambio”. Se utiliza para operar en mercados con variaciones de precio a corto plazo.

A diferencia de la inversión a largo plazo, el trading se basa en movimientos de precio más frecuentes y en decisiones apoyadas en análisis del mercado. Por eso, el trading es sencillo en su concepto, pero complejo en su ejecución, ya que exige estudiar el mercado, ejecutar operaciones y gestionar el riesgo constantemente.

¿Qué papel tiene el trader?

A su vez, el trader es quien compra y vende los activos siguiendo una estrategia definida. Puede ser un profesional que opera para una entidad financiera o un inversor particular que gestiona su propio capital.

En cualquier caso, el trader debe:

• Analizar mercados (análisis técnico, fundamental o ambos).
• Definir una estrategia de entrada y salida.
• Controlar el riesgo y el tamaño de cada operación.
• Tener disciplina emocional.

¿Qué es un bróker en trading?

Para operar en los mercados es imprescindible contar con un intermediario. Aquí es donde entra en juego el bróker en trading. Es la entidad o plataforma que conecta al trader con los mercados y permite ejecutar las órdenes de compra y venta.

En concreto, el bróker ofrece:

• Acceso a mercados.
• Herramientas de análisis y plataformas de trading.
• Custodia de los activos (en el caso de acciones).
• Información de precios en tiempo real.

Por lo tanto, la elección del intermediario o bróker es un aspecto relevante, ya que determina el acceso a mercados y herramientas.

Diferencia entre trading e inversión a largo plazo

Por otro lado, aunque trading e inversión a largo plazo se confunden con frecuencia, no son lo mismo. La mayor diferencia entre ambos está en el horizonte temporal y en el objetivo, aunque hay más, como ves en la tabla:

Para verlo más claro:

• Un inversor a largo plazo compra acciones de empresas para mantenerlas durante años.
• Un trader compra y vende esas mismas acciones en cuestión de días o minutos si identifica una oportunidad.

Para quienes están empezando y aún tienen dudas, puede ser útil profundizar en cómo funciona la inversión en bolsa de valores y los distintos instrumentos disponibles.

¿Cómo funciona el trading?

Para entender cómo funciona el trading hay que conocer el proceso completo de una operación. De forma simplificada, sigue estos pasos:

1. Elige el mercado o activo.
2. Analiza el precio y el contexto.
3. Define la estrategia (entrada, salida y stop).
4. Ejecuta la orden a través del bróker.
5. Sigue y cierra la operación.

¿Y cómo funciona el trading en la bolsa de valores?

En la bolsa, el trading se centra en acciones e índices. El trader analiza la evolución de los precios, el volumen de negociación y otros indicadores para anticipar movimientos.

Hoy en día, la tecnología ofrece herramientas avanzadas, como soluciones basadas en datos o inteligencia artificial aplicada a la inversión en bolsa, las cuales ayudan a detectar patrones y tendencias.

Tipos principales de trading

Precisamente, a día de hoy existen diferentes estilos de trading, según el plazo y la estrategia. Entre los más conocidos, estos:

• Day trading: operaciones que se abren y cierran en el mismo día.
• Swing trading: operaciones que duran varios días o semanas.
• Scalping: operaciones muy rápidas, con beneficios pequeños pero frecuentes.
• Trading de posición: operaciones que se mantienen meses, aunque sin llegar al largo plazo clásico.

Además, la compraventa de activos financieros se aplica a distintos mercados: acciones, forex (divisas), materias primas, índices o incluso criptomonedas, un ámbito cada vez más popular y, a la par, volátil.

Ventajas del trading

La compraventa de activos financieros presenta ciertas características que pueden resultar atractivas para algunos perfiles, siempre dentro de un marco de riesgo elevado. Las más conocidas son:

• Posibilidad de obtener beneficios en mercados alcistas y bajistas.
• Flexibilidad en horarios y mercados.
• Amplia variedad de activos.
• Acceso a herramientas avanzadas de análisis.

Sin ir más lejos, en mercados bajistas, existen estrategias que permiten operar en mercados bajistas, aunque implican riesgos significativos y no son adecuadas para todos los perfiles.

Riesgos del trading

No obstante, operar en mercados financieros también conlleva riesgos que conviene conocer:

• Alta volatilidad de los precios.
• Riesgo de pérdidas rápidas.
• Impacto emocional de las decisiones.
• Uso del apalancamiento.

Preguntas frecuentes sobre el trading

¿Qué es una cuenta demo en trading?

Es una cuenta de prueba para operar con dinero ficticio en condiciones reales de mercado. Es ideal para aprender sin asumir riesgos. Con ella, practicas estrategias durante semanas, analizas errores y ganas confianza antes de operar con dinero real.

¿Qué es el apalancamiento en trading?

Es una cuenta de prueba para operar con dinero ficticio en condiciones reales de mercado. Es ideal para aprender sin asumir riesgos. Con ella, practicas estrategias durante semanas, analizas errores y ganas confianza antes de operar con dinero real.

¿Qué se necesita para hacer trading?

En términos generales, se necesita:

• Formación financiera básica.
• Una estrategia definida.
• Un bróker regulado.
• Capital inicial destinado específicamente a este fin y cuya pérdida potencial pueda asumirse.
• Control emocional y disciplina.

¿El trading es legal?

Sí, el trading es legal en España y en la mayoría del mundo, siempre que sea con brókeres regulados y según la normativa en vigor. En países de Europa lo supervisan organismos como la ​CNMV¹ y se regula con directivas como MiFID II, que protegen al inversor.

Comprender qué es el trading y cómo funciona es el primer paso para saber si encaja con tus objetivos. Ofrece buenas oportunidades, pero exige formación, tiempo y una gestión rigurosa del riesgo. Antes de empezar, es aconsejable familiarizarse con los mercados, practicar con cuentas demo y apoyarse en recursos divulgativos de calidad como los de nuestro espacio de educación financiera.

¹CNMV. Comisión Nacional del Mercado de Valores